Σχόλιο Αγοράς

Το ΧΑ κινήθηκε ανοδικά χθες, υπεραποδίδοντας σε σχέση με τα Ευρωπαϊκά Χρηματιστήρια. Πιο συγκεκριμένα, ο Γενικός Δείκτης έκανε άλμα 1,15% κλείνοντας στις 2.019,25 μονάδες (FTSE Large Cap: +1,25%, FTSE Mid Cap: +0,19%, Δείκτης Τραπεζών: +1,79%) και η αξία των συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 238,9 εκατ. ευρώ, πιο πάνω σε σχέση με τα 232,1 εκατ. ευρώ την Δευτέρα. Αναμένουμε η θετική δυναμική να συνεχιστεί αν και σε πιο ήπιο τόνο σήμερα.

 

Σημερινοί τίτλοι νέων

• Η ΕΛΣΤΑΤ αναθεωρεί τα δημοσιονομικά στοιχεία της Ελλάδας για το 2024
• Βελτίωση ισοζυγίου τρεχουσών συναλλαγών τον Αύγουστο και το 8μηνο 2025 λόγω αυξημένων ταξιδιωτικών εισπράξεων και χαμηλότερων εισαγωγών (ΤτΕ)
• Πειραιώς: Μεταβίβαση χαρτοφυλακίου μη εξυπηρετούμενων απαιτήσεων μεικτής λογιστικής αξίας 0,3 δισ. ευρώ
• Η S&P επιβεβαιώνει τις αξιολογήσεις της Eurobank εν μέσω στρατηγικής εξαγοράς στον ασφαλιστικό τομέα
• Αποτελέσματα 9μηνου 2025 της Alpha Bank στις 7 Νοεμβρίου 2025
• Ο Όμιλος ΔΕΗ ξεκινά την κατασκευή νέου σταθμού μπαταριών (BESS) ισχύος 50 MW
• Η Coca-Cola HBC εξαγοράζει την Coca-Cola Beverages Africa
• Coca-Cola HBC: Ανακοίνωση βασικών μεγεθών 3ου τριμήνου 2025, επιβεβαίωση ετήσιων προβλέψεων από την διοίκηση
• Η Έκτακτη Γενική Συνέλευση της Revoil ενέκρινε νέο πρόγραμμα αγοράς ιδίων μετοχών

 

Μακροοικονομικά νέα

 

Η ΕΛΣΤΑΤ αναθεωρεί τα δημοσιονομικά στοιχεία της Ελλάδας για το 2024

Η ΕΛΣΤΑΤ στις τελικές εκτιμήσεις της για τους εθνικούς λογαριασμούς του 2024, αναθεώρησε το τελικό δημοσιονομικό αποτέλεσμα σε πλεόνασμα 1,2% του ΑΕΠ (από αρχική εκτίμηση 1,3%) και τον λόγο χρέους γενικής κυβέρνησης/ΑΕΠ σε 154,2% από 153,6% στην πρώτη ενημέρωση.

 

Βελτίωση ισοζυγίου τρεχουσών συναλλαγών τον Αύγουστο και το 8μηνο 2025 λόγω αυξημένων ταξιδιωτικών εισπράξεων και χαμηλότερων εισαγωγών (ΤτΕ)

Σύμφωνα με τα προσωρινά στοιχεία της Τράπεζας της Ελλάδος, το ισοζύγιο τρεχουσών συναλλαγών της Ελλάδας τον Αύγουστο του 2025 κατέγραψε πλεόνασμα 1.096,7 εκατ. ευρώ, έναντι πλεονάσματος 313,5 εκατ. ευρώ τον αντίστοιχο μήνα του 2024, κυρίως λόγω της βελτίωσης του ισοζυγίου αγαθών (κυρίως καύσιμα) και υπηρεσιών (κυρίως ταξιδιωτικές εισπράξεις) και του ισοζυγίου πρωτογενών εισοδημάτων, που υπεραντιστάθμισαν την επιδείνωση στο ισοζύγιο δευτερογενών εισοδημάτων. Επιπλέον, το οκτάμηνο Ιανουάριος-Αύγουστος 2025, το έλλειμμα του ισοζυγίου τρεχουσών συναλλαγών μειώθηκε κατά 2.128,1 εκατ. ευρώ και διαμορφώθηκε σε 6.616 εκατ. ευρώ. Τέλος, οι ταξιδιωτικές εισπράξεις τον Αύγουστο του 2025 διαμορφώθηκαν σε 4.523,7 εκατ. ευρώ, αυξημένες κατά 10,5% σε ετήσια βάση (οι αφίξεις μη κατοίκων αυξήθηκαν κατά 4,1% σε ετήσια βάση), ενώ το οκτάμηνο Ιανουάριος-Αύγουστος 2025, οι ταξιδιωτικές εισπράξεις αυξήθηκαν κατά 12,0% σε ετήσια βάση και διαμορφώθηκαν σε 16.712 εκατ. ευρώ.

 

Εταιρικά νέα

 

Πειραιώς: Μεταβίβαση χαρτοφυλακίου μη εξυπηρετούμενων απαιτήσεων μεικτής λογιστικής αξίας 0,3 δισ. ευρώ

Η Πειραιώς Financial Holdings προέβη σε συμφωνία μεταβίβασης μη εξυπηρετούμενων επιχειρηματικών απαιτήσεων συνολικής μεικτής λογιστικής αξίας 0,3 δισ. ευρώ μέσω τιτλοποίησης. Το χαρτοφυλάκιο περιλαμβάνεται στο χαρτοφυλάκιο Solar, το οποίο είχε ταξινομηθεί ως διακρατούμενο προς πώληση την 30η Ιουνίου 2022, η οποία δεν ολοκληρώθηκε. Τους τίτλους που εκδόθηκαν στο πλαίσιο της τιτλοποίησης, απέκτησε εταιρεία που διαχειρίζεται η Waterwheel Capital Management και η διαχείριση του χαρτοφυλακίου ανατέθηκε στην Cepal Hellas. Η οικονομική και κεφαλαιακή επίπτωση της Συναλλαγής έχει ήδη ενσωματωθεί στα αποτελέσματα του πρώτου εξαμήνου του 2025 της Πειραιώς, υποστηρίζοντας την στρατηγική μείωσης των μη εξυπηρετούμενων ανοιγμάτων (NPE) που βρίσκεται σε εξέλιξη. Η είδηση ​​δεν αναμένεται να έχει περαιτέρω αντίκτυπο στα αποτελέσματα της Πειραιώς Financial Holdings.

 

Η S&P επιβεβαιώνει τις αξιολογήσεις της Eurobank εν μέσω στρατηγικής εξαγοράς στον ασφαλιστικό τομέα

Η S&P Global Ratings επιβεβαίωσε τις μακροπρόθεσμες και βραχυπρόθεσμες πιστοληπτικές αξιολογήσεις ‘BBB-/A-3’ για την Eurobank, διατηρώντας σταθερή προοπτική. Η εξέλιξη αυτή ακολουθεί την ανακοίνωση της εξαγοράς της Eurolife Life από την Eurobank, μια κίνηση που στοχεύει στην ενίσχυση της παρουσίας της στον τομέα της ασφάλισης ζωής. Η συναλλαγή αναμένεται να ολοκληρωθεί στο πρώτο εξάμηνο του 2026, υπό την έγκριση των αρμόδιων ρυθμιστικών αρχών. Η S&P προβλέπει ότι η συμφωνία θα μειώσει τα κεφάλαια της τράπεζας κατά περίπου 80-100 μονάδες βάσης. Παρ’ όλα αυτά, το κεφάλαιο προσαρμοσμένου κινδύνου (RAC) της Eurobank αναμένεται να παραμείνει πάνω από το όριο του 7%, διατηρώντας τη σταθερή κεφαλαιακή της θέση.

 

Αποτελέσματα 9μηνου 2025 της Alpha Bank στις 7 Νοεμβρίου 2025

Η Alpha Bank ανακοίνωσε ότι θα δημοσιεύσει τα αποτελέσματα 9μηνου 2025 την Παρασκευή 7 Νοεμβρίου 2025, πριν από την έναρξη της συνεδρίασης του ΧΑ. Η διοίκηση θα πραγματοποιήσει τηλεδιάσκεψη την ίδια ημέρα στις 12:00 ώρα Ελλάδος.

 

Ο Όμιλος ΔΕΗ ξεκινά την κατασκευή νέου σταθμού μπαταριών (BESS) ισχύος 50 MW

Ο Όμιλος ΔΕΗ ανακοίνωσε την έναρξη κατασκευής νέου σταθμού μπαταριών (BESS) στο Αμύνταιο, που θα αποτελείται από μπαταρίες συνολικής εγκατεστημένης ισχύος 50 MW και χωρητικότητας 200 MWh. Στο πλαίσιο αυτό, ο Όμιλος ΔΕΗ έχει ήδη ανακοινώσει ότι θα κατασκευάσει στην περιοχή της Δυτικής Μακεδονίας έργα αποθήκευσης ενέργειας 860 MW, μεταξύ των οποίων δύο αντλησιοταμιευτικά έργα με δυναμικότητα παραγωγής 320 MW για 8 ώρες και με δυναμικότητα παραγωγής 240 MW για 12 ώρες. Σε άλλα σχετικά νέα, σύμφωνα με το Euro2day.gr, η έναρξη εμπορικής λειτουργίας της νέας υψηλής απόδοσης μονάδας παραγωγής ηλεκτρικής ενέργειας συνδυασμένου κύκλου με καύσιμο φυσικό αέριο (CCGT) της ΔΕΗ στην Αλεξανδρούπολη (στον οποίο η ΔΕΗ κατέχει το 71% και το υπόλοιπο 29% ελέγχεται από τη ΔΕΠΑ) θα καθυστερήσει στο 2027 αντί για το 2026, λόγω καθυστερήσεων στην ολοκλήρωση της απαραίτητης υποδομής του συστήματος μεταφοράς φυσικού αερίου.

 

Η Coca-Cola HBC εξαγοράζει την Coca-Cola Beverages Africa

Η Coca-Cola HBC ανακοίνωσε συμφωνία για την εξαγορά της Coca-Cola Beverages Africa, δημιουργώντας τον δεύτερο μεγαλύτερο εμφιαλωτή της Coca-Cola παγκοσμίως βάσει όγκου, με ηγετικές θέσεις στην αγορά σε Αφρική και Ευρώπη. Η συνολική τιμή εξαγοράς ανέρχεται στα 2,6 δισ. δολάρια, υποδηλώνοντας αποτίμηση μετοχικού κεφαλαίου ύψους 3,4 δισ. δολαρίων για το 100% της CCBA. Η εξαγορά χρηματοδοτείται μέσω νέας γέφυρας χρηματοδότησης για την κάλυψη του χρηματικού μέρους της συναλλαγής και μετοχές της Coca-Cola HBC που εκδόθηκαν στο GFI αντιπροσωπεύοντας το 5,47% του διευρυμένου εκδοθέντος και κυκλοφορούντος μετοχικού κεφαλαίου της Coca-Cola HBC. Επιπλέον, η Coca-Cola HBC και η TCCC συμφώνησαν να υπογράψουν συμφωνία δικαιώματος προαίρεσης, που θα επιτρέπει στην Coca-Cola HBC να αγοράσει ή στην TCCC να πωλήσει το υπόλοιπο 25% της CCBA που εξακολουθεί να ανήκει στην TCCC μετά την ολοκλήρωση της συναλλαγής. Η Coca-Cola Beverages Africa δραστηριοποιείται σε 14 αγορές στην Αφρική, αντιπροσωπεύοντας περίπου το 40% του όγκου πωλήσεων του συστήματος Coca-Cola στην ήπειρο. Σύμφωνα με την ανακοίνωση, η εξαγορά επεκτείνει σημαντικά την παρουσία της Coca-Cola HBC στην Αφρική, ενισχύοντας την κλίμακα και τη διαφοροποίηση σε αγορές υψηλής ανάπτυξης με ελκυστικά δημογραφικά χαρακτηριστικά μακροπρόθεσμα, και δημιουργεί μια πλατφόρμα για περαιτέρω ανάπτυξη αξιοποιώντας την εμπειρία και των δύο εταιρειών στις αναδυόμενες αγορές. Η εταιρεία αναμένει χαμηλή μονοψήφια αύξηση στα κέρδη ανά μετοχή (EPS) από το πρώτο πλήρες έτος μετά την ολοκλήρωση και σκοπεύει να επιδιώξει δευτερεύουσα εισαγωγή στο Χρηματιστήριο του Γιοχάνεσμπουργκ, ενισχύοντας τη δέσμευσή της προς τη Νότια Αφρική και την αφρικανική ήπειρο. Η ολοκλήρωση της εξαγοράς αναμένεται έως το τέλος του 2026, υπό την έγκριση των αρμόδιων αρχών

 

Coca–Cola HBC: Ανακοίνωση βασικών μεγεθών 3ου τριμήνου 2025, επιβεβαίωση ετήσιων προβλέψεων από την διοίκηση

Η Coca-Cola HBC ανακοίνωσε για το 3ο τρίμηνο του 2025 πωλήσεις ομίλου ύψους 3,2 δισ. ευρώ, σημειώνοντας αύξηση 4,9% σε ετήσια βάση, λόγω των υψηλότερων εσόδων ανά μονάδα κατά 3,7% και σε μικρότερο βαθμό λόγω της αύξησης των όγκων κατά 1,1% σε 826,4 εκατ. κιβώτια. Ανά γεωγραφική περιοχή: α) Αναπτυγμένες αγορές: Τα καθαρά έσοδα αυξήθηκαν κατά 1,6%, με οδηγό την αύξηση των εσόδων ανά κιβώτιο που αντιστάθμισε τον χαμηλότερο όγκο πωλήσεων σε ετήσια βάση. β) Τα καθαρά έσοδα από πωλήσεις στις Αναπτυσσόμενες αγορές αυξήθηκαν κατά 4,8% και 5,4%, σε οργανική και δημοσιευμένη βάση αντίστοιχα, με ένα μικρό όφελος από τις συναλλαγματικές διακυμάνσεις. γ) Αναδυόμενες αγορές: Τα καθαρά έσοδα από πωλήσεις αυξήθηκαν κατά 7,9% και 7,1% σε οργανική και δημοσιευμένη βάση αντίστοιχα, με τις πωλήσεις ανά κιβώτιο και τους όγκους πωλήσεων να αυξάνονται κατά 5% και 2% αντίστοιχα. Η διοίκηση επανέλαβε τις ετήσιες προβλέψεις, αναμένοντας αύξηση οργανικών εσόδων στο ανώτερο όριο του εύρους 6% έως 8% και αύξηση των οργανικών κερδών προ φόρων και τόκων (EBIT) στο ανώτερο όριο του εύρους 7% έως 11%.

 

Η Έκτακτη Γενική Συνέλευση της Revoil ενέκρινε νέο πρόγραμμα αγοράς ιδίων μετοχών

Κατά τη διάρκεια της χθεσινής Έκτακτης Γενικής Συνέλευσης των μετόχων της εταιρείας εγκρίθηκε το νέο πρόγραμμα αγοράς ιδίων μετοχών για τους επόμενους 24 μήνες για έως και 2.191.260 μετοχές (που αντιστοιχούν στο 10% του μετοχικού κεφαλαίου της εταιρείας) με εύρος τιμών από 1,0 έως 4,0 ευρώ ανά μετοχή. Το πρόγραμμα στοχεύει στην εξυπηρέτηση νομικά επιτρεπόμενων σκοπών, όπως η μείωση του κεφαλαίου μέσω ακύρωσης μετοχών ή/και κατανομής σε υπαλλήλους ή μέλη της διοίκησης.

 

 

Ημερολόγιο Προσεχών Γεγονότων

Μακροοικονομικά

27/10/25 | Οικοδομική Δραστηριότητα ΙΟΥΛ (ΕΛΣΤΑΤ)

30/10/25 | Δείκτης Οικονομικού Κλίματος ΟΚΤ, Δείκτης Τιμών Παραγωγού στη Βιομηχανία ΣΕΠ (ΕΛΣΤΑΤ), Ποσοστό Ανεργίας ΣΕΠ (ΕΛΣΤΑΤ)

31/10/25 | Δείκτης Κύκλου Εργασιών στο Λιανικό Εμπόριο ΑΥΓ (ΕΛΣΤΑΤ)

03/11/25 | S&P Global PMI τομέα Μεταποίησης Ελλάδας ΟΚΤ

07/11/25 | Εμπορικό ισοζύγιο ΣΕΠ (ΕΛΣΤΑΤ)

07/11/25 | Scope Ratings – Αναθεώρηση αξιολόγησης Ελληνικού αξιόχρεου

14/11/25 | Fitch Ratings – Αναθεώρηση αξιολόγησης Ελληνικού αξιόχρεου

Αγορά

05/11/25 | MSCI Ανακοίνωση αναθεώρησης δεικτών (Σε ισχύ: 25/11/25)

Ανακοίνωση αποτελεσμάτων 3ου τριμήνου/9μηνου 2025

23/10/25 | Σαράντης (πριν το άνοιγμα)

30/10/25 | Eurobank Holdings (μετά το κλείσιμο), Παπουτσάνης (πριν το άνοιγμα)

31/10/25 | Πειραιώς Financial Holdings

03/11/25 | Διεθνής Αερολιμένας Αθηνών (πριν το άνοιγμα)

06/11/25 | Εθνική Τράπεζα της Ελλάδος, ΤΙΤΑΝ, METLEN

07/11/25 | Alpha Bank (08:00)

11/11/25 | Optima bank, Bank of Cyprus (πριν το άνοιγμα)

13/11/25 | HELLENiQ ENERGY (μετά το κλείσιμο), OTE (πριν το άνοιγμα), Austriacard Holdings

17/11/25 | Lavipharm (μετά το κλείσιμο)

18/11/25 | ΔΕΗ (μετά το κλείσιμο), Trade Estates (πριν το άνοιγμα)

19/11/25 | ΟΠΑΠ (μετά το κλείσιμο), ΕλβαλΧαλκόρ (μετά το κλείσιμο), Cenergy Holdings, Quest Συμμετοχών (μετά το κλείσιμο)

20/11/25 | CrediaBank, Alpha Trust Ανδρομέδα ΑΕΕΧ (μετά το κλείσιμο), IDEAL Holdings (πριν το άνοιγμα)

21/11/25 | Premia Properties

24/11/25 | Ελληνικά Χρηματιστήρια (μετά το κλείσιμο)

25/11/25 | Fourlis Συμμετοχών (μετά το κλείσιμο)

27/11/25 | AS Company (μετά το κλείσιμο)

Έκτακτες/Τακτικές Γενικές Συνελεύσεις

22/10/25 | ΕΛΙΝΟΪΛ (ΕΓΣ)

31/10/25 | Βιοκαρπέτ (ΕΓΣ), ΟΛΘ (ΕΓΣ)

04/11/25 | Κυριακούλης (ΕΓΣ)

07/11/25 | Intracom Holdings (ΕΓΣ)

Αποκοπή μερίσματος 

23/10/25 | ΕΛΒΕ (€0,40 ανά μετοχή)

03/11/25 | ΟΠΑΠ (προμέρισμα €0,50 ανά μετοχή)

05/11/25 | BriQ Properties (προμέρισμα €0,08 ανά μετοχή)

06/11/25 | Eurobank (προμέρισμα)

10/11/25 | Εθνική τράπεζα της Ελλάδος (προμέρισμα)

01/12/25 | Alpha Bank (προμέρισμα €0,0481668788 ανά μετοχή)

02/12/25 | CNL CAPITAL (προμέρισμα €0,15 ανά μετοχή)

22/12/25 | ΕΛΛΑΚΤΩΡ (προμέρισμα €0,50 ανά μετοχή)