Σχόλιο Αγοράς
Το ΧΑ κατέγραψε κέρδη τη Δευτέρα, υπεραποδίδοντας σε σχέση με τα Ευρωπαϊκά Χρηματιστήρια. Πιο συγκεκριμένα, ο Γενικός Δείκτης ανέβηκε κατά 0,91% και έκλεισε στις 1.024,75 μονάδες (FTSE Large Cap: +1,05%, FTSE Mid Cap: +0,90%) και η αξία των συναλλαγών διαμορφώθηκε στα EUR 89,9εκ. υψηλότερα σε σχέση με τα EUR 76,1εκ. την Παρασκευή. Ο τραπεζικός δείκτης έκλεισε με άνοδο 1,22%, με οδηγό την Πειραιώς Financial Holdings (+2,80%). Πέρα από τις τράπεζες, ο Μυτιληναίος (+2,94%), ο ΟΠΑΠ (+2,65%) και η ΓΕΚ Τέρνα (+2,12%) ήταν οι βασικοί κερδισμένοι. Από την αντίθετη πλευρά, ο Ελλάκτωρ (-4,81%), ο Σαράντης (-2,01%) και η Quest Συμμετοχών (-1,33%) ήταν οι κυριότερες μετοχές που υποχώρησαν. Αναμένουμε επιλεκτικές τοποθετήσεις σε μετοχές στη σημερινή συνεδρίαση, με την Πειραιώς στο επίκεντρο του ενδιαφέροντος.
Τίτλοι μακροοικονομικών νέων
O Δείκτης Οικονομικού Κλίματος (ESI) στην Ελλάδα αυξήθηκε στις 104,9 μονάδες τον Ιανουάριο του 2023 από 103,5 μονάδες τον Δεκέμβριο του 2022, παραμένοντας πολύ πιο πάνω από τον μέσο όρο της ΕΕ (άνοδος στις 98,0 μονάδες τον Ιανουάριο του 2023 από 95,7 μονάδες τον Δεκέμβριο).
Σύμφωνα με την ΕΛΣΤΑΤ, ο Δείκτης Τιμών Παραγωγού στη Βιομηχανία (PPI) αυξήθηκε κατά 16,5% σε ετήσια βάση τον Δεκέμβριο του 2022, λόγω των μεγάλων αυξήσεων των τιμών στα ενεργειακά αγαθά (+22,0% σε ετήσια βάση, Δεκέμβριος 2021: +57,8% σε ετήσια βάση), ενώ υψηλότερες τιμές παραγωγού μετρήθηκαν επίσης στα ενδιάμεσα αγαθά (+12,3% σε ετήσια βάση, Δεκέμβριος 2021: +10,0% σε ετήσια βάση) και στα μη διαρκή καταναλωτικά αγαθά (+8,9% σε ετήσια βάση, Δεκέμβριος 2021: +1,8% σε ετήσια βάση). Την περίοδο Ιανουαρίου 2022-Δεκεμβρίου 2022, ο Δείκτης Τιμών Παραγωγού στη Βιομηχανία αυξήθηκε κατά 35,1% σε σύγκριση με τον αντίστοιχο δείκτη για την περίοδο Ιανουαρίου 2021-Δεκεμβρίου 2021.
Τίτλοι κλαδικών νέων
Ο οίκος αξιολόγησης Fitch Ratings αναβάθμισε την μακροπρόθεσμη πιστοληπτική αξιολόγηση (IDR) των τραπεζών. Πιο συγκεκριμένα, αναβάθμισε τη Eurobank σε ‘BB-‘ από ‘B+’ με σταθερή προοπτική, την Εθνική Τράπεζα σε ‘BB-‘ από ‘B+’ με σταθερή προοπτική και την Alpha σε ‘B+’ από ‘B’ με σταθερή προοπτική.
Τίτλοι εταιρικών νέων
Η Πειραιώς Financial Holdings ανακοίνωσε χθες τους οικονομικούς στόχους της για το 2023. Τα εξομαλυμένα Κέρδη Ανά Μετοχή προσαρμοσμένα για την πληρωμή του κουπονιού AT1 αναμένεται να ξεπεράσουν το EUR 0,45 (εκτίμηση Optima στα EUR 0,47), η απόδοση ενσώματων ιδίων κεφαλαίων (RoaTBV) εκτιμάται στο 10% (εκτίμηση Optima στο 9,7%), η δημιουργία εποπτικού κεφαλαίου στις 100μ.β. (σε αντιστοιχία με την εκτίμηση Optima), η αύξηση των καθαρών εσόδων από τόκους αναμένεται να κυμανθεί μεταξύ 18-20% (πολύ πιο πάνω από την εκτίμηση Optima), το κόστος ρίσκου στις 120μ.β. και ο δείκτης κάλυψης ΜΕΑ >60% (πάνω από την εκτίμηση Optima). Η Πειραιώς σχεδιάζει μία έκδοση MREL το 2023. Σύμφωνα με τη διοίκηση, η επιτυχής υλοποίηση του προϋπολογισμού του 2023, θα επιτρέψει στη Διοίκηση της Τράπεζας Πειραιώς να προετοιμάσει το έδαφος για διανομή κεφαλαίου προς τους μετόχους, σε συνάρτηση με τις συνθήκες και τις εποπτικές απαιτήσεις. Πιστεύουμε ότι οι στόχοι που τέθηκαν είναι εφικτοί και θα ευχαριστήσουν την αγορά. Διατηρούμε την σύσταση Αγορά και την Τιμή Στόχο 23ε των EUR 2,80/μετοχή.
Δημοσιεύματα του τύπου (euro2day) αναφέρουν ότι η Alpha Bank σχεδιάζει να προχωρήσει στην έκδοση τίτλου Additional Tier 1 ύψους EUR 300εκ. Δεν αναφέρθηκαν περισσότερες λεπτομέρειες.
Σύμφωνα με δημοσιεύματα (euro2day), η κοινοπραξία «OTE-NTT DATA–NetCompany-Intrasoft» ανέλαβε μέσω ανοικτού διαγωνισμού, την παρακολούθηση, διαχείριση, συντήρηση και υποστήριξη των ICT υποδομών των κεντρικών επιχειρησιακών συστημάτων του eu-LISA και μέρους της Frontex. Ο συνολικός προϋπολογισμός του έργου ανέρχεται σε EUR 380εκ. και έχει μέγιστη διάρκεια 6 χρόνια. Το νέο είναι θετικό για τον ΟΤΕ.
Η Jumbo ανακοίνωσε ότι το ποσοστό των δικαιωμάτων ψήφου της Fidelity Management & Research Company LLC ανέρχεται σε 8,99% και περιλαμβάνεται στο συνολικό ποσοστό των δικαιωμάτων ψήφου που κατέχει η FMR LLC. Σημειώνεται ότι η FMR LLC κατείχε έμμεσα, στις 26 Ιανουαρίου 2023, ποσοστό 9,99% από 10,99% που ήταν προηγουμένως.
Η Ιντρακάτ ανακοίνωσε ότι η Αύξηση Μετοχικού Κεφαλαίου ύψους EUR 100εκ. καλύφθηκε επιτυχώς (ποσοστό 95,66% της Αύξησης καλύφθηκε μέσω των εγγραφών από ασκήσαντες το δικαίωμα προτίμησης). Σύμφωνα με το ενημερωτικό δελτίο της ΑΜΚ, η έναρξη διαπραγμάτευσης των νέων μετοχών στο ΧΑ αναμένεται στις 2 Φεβρουαρίου.
Ημερολόγιο Προσεχών Γεγονότων
Μακροοικονομικά
31/01/23 | Δείκτης Κύκλου Εργασιών στο Λιανικό Εμπόριο ΝΟΕ
01/02/23 | Ποσοστό Ανεργίας ΔΕΚ
Αγορά
09/02/23 | Ανακοίνωση τριμηνιαίας αναθεώρησης δεικτών MSCI
Ανακοίνωση αποτελεσμάτων (4ο τρίμηνο/έτος 2022)
14/02/23 | Coca-Cola HBC AG
23/02/23 | OTE
24/02/23 | Πειραιώς Financial Holdings, HELLENiQ ENERGY
15/03/23 | Alpha Υπηρεσιών και Συμμετοχών
27/03/23 | Ελληνικά Χρηματιστήρια
Έναρξη διαπραγμάτευσης νέων μετοχών
02/02/23 | Ιντρακάτ (ΑΜΚ)
Αποποίηση Ευθύνης
Οι απόψεις, τιμές, ποσά ή επιτόκια και κάθε προφορική ή γραπτή ανάλυση είναι ενδεικτικές και αντανακλούν καλόπιστα γενόμενες παραδοχές, καθώς και την διαθέσιμη σε μας πληροφόρηση για τα σχετικά δεδομένα της αγοράς. Έχουν απλώς ενημερωτικό χαρακτήρα και δεν συνιστούν σε καμία περίπτωση προτροπή για πραγματοποίηση και προτροπή οποιασδήποτε συναλλαγής. Τα δεδομένα που παρατίθενται έχουν ληφθεί από πηγές που θεωρούνται αξιόπιστες και έχει καταβληθεί κάθε δυνατή επιμέλεια για την ορθή επεξεργασία τους. Ωστόσο, τα δεδομένα δεν έχουν επαληθευτεί από την Εταιρία και δεν παρέχεται καμία εγγύηση, ρητή ή σιωπηρή, για την ακρίβεια, πληρότητα ή εγκυρότητά τους. Οι απόψεις που διατυπώνονται ισχύουν κατά τη χρονική στιγμή εκδόσεως του εντύπου και υπόκεινται σε αναθεώρηση χωρίς οποιαδήποτε προειδοποίηση.