Σημερινοί τίτλοι νέων

  • Ελληνική οικονομία (προβλέψεις ΔΝΤ)
  • Ελληνική οικονομία (προβλέψεις ΙΟΒΕ)
  • Εκτέλεση προϋπολογισμού (Μάρτιος 2022)
  • Δείκτης Κύκλου Εργασιών στη Βιομηχανία (Φεβρουάριος 2022)
  • Μηνιαίο Στατιστικό Δελτίο του ΧΑ (Μάρτιος 2022)
  • Μυτιληναίος (έκθεση Fitch)
  • ΑΔΜΗΕ (κύρια σημεία τηλεδιάσκεψης αποτελεσμάτων 2021)
  • Μότορ Οϊλ (νέα επένδυση ΑΠΕ: δημοσιεύματα)
  • ΕΛΠΕ (αποκοπή μερίσματος EUR 0,30/μετοχή αύριο)
  • Πειραιώς (νέο πρόγραμμα εθελουσίας εξόδου: δημοσιεύματα)
  • Coca-Cola (ημερομηνία ανακοίνωσης βασικών μεγεθών α΄ τριμήνου 2022)
  • LAMDA Development (πρόοδος στο έργο ‘Marina Residential Tower’)
  • Aegean (συνεργασία με TUI: δημοσιεύματα)
  • Πλαίσιο (αποτελέσματα 2021)
  • Entersoft (βασικά οικονομικά μεγέθη 1ου τριμήνου 2022)
  • BriQ (η ΤΓΣ εγκρίνει μέρισμα EUR 0,075)
  • Inform Lykos (νέα σύμβαση στην Κένυα)

 

Σχόλιο Αγοράς

Το ΧΑ ξεκίνησε την εβδομάδα με κέρδη, παρά το υποτονικό κλίμα στα Ευρωπαϊκά Χρηματιστήρια, λόγω του επιλεκτικού ενδιαφέροντος σε μετοχές μεγάλης κεφαλαιοποίησης που ενδεχομένως επηρεαστούν από την επερχόμενη αναδιάρθρωση του δείκτη MSCI. Συγκεκριμένα, ο Γενικός Δείκτης ανέβηκε κατά 0,81% κλείνοντας στις 926,41 μονάδες (FTSE Large Cap: +0,71%, FTSE Mid Cap: -0,23%), με την αξία των συναλλαγών να διαμορφώνεται στα EUR 101,6εκ. Ο τραπεζικός δείκτης κατέγραψε άνοδο 0,75%, οδηγούμενος από την ETE (+4,17%), ενώ η Πειραιώς (-1,47%) και η Alpha (-0,60%) υποαπέδωσαν. Από τις υπόλοιπες μετοχές της υψηλής κεφαλαιοποίησης, ο Μυτιληναίος (+5,90%), η Τέρνα Ενεργειακή (+5,46%) και το Jumbo (+5,23%) ήταν μεταξύ των κυριοτέρων κερδισμένων. Από την άλλη πλευρά, η Μότορ Οϊλ (-2,55%), η ΔΕΗ (-2,29%) και ο ΑΔΜΗΕ (-1,92%) ήταν μεταξύ των κυριοτέρων μετοχών που υποχώρησαν. Συνολικά, 46 μετοχές σημείωσαν άνοδο, 62 σημείωσαν πτώση και 22 παρέμειναν αμετάβλητες.

 

Τίτλοι μακροοικονομικών νέων

Το ΔΝΤ εκτιμά στην εαρινή έκθεση του ότι το ΑΕΠ θα αυξηθεί κατά 3.5% το 2022 και κατά 2.6% το 2023. Ο Εναρμονισμένος Δείκτης Τιμών Καταναλωτή αναμένεται να αυξηθεί στο 4.5% το 2022 αλλά να μειωθεί στο 1.3% το 2023. Το ποσοστό ανεργίας εκτιμάται στο 12.9% το 2022 και στο 12.4% το 2023, ενώ το έλλειμμα του ισοζυγίου τρεχουσών συναλλαγών αναμένεται να διαμορφωθεί στο 6.3% του ΑΕΠ το 2022 και στο 6.1% του ΑΕΠ το 2023.

Ο ΙΟΒΕ προβλέπει στην τριμηνιαία έκθεσή του ότι το ΑΕΠ θα αυξηθεί κατά 2.5%-3.0% το 2022, λόγω του παρατεταμένου πολέμου στην Ουκρανία (εκτιμά ότι θα τελειώσει μετά το δεύτερο τρίμηνο) και του υψηλού ενεργειακού κόστους. Ο ΙΟΒΕ εκτιμά επίσης ότι ο Δείκτης Τιμών Καταναλωτή θα αυξηθεί μεταξύ 7.0%-7.8% και το ποσοστό ανεργίας θα διαμορφωθεί στο 13.5% το 2022 αντίστοιχα.

Σύμφωνα με τα προσωρινά στοιχεία εκτέλεσης του κρατικού προϋπολογισμού, σε τροποποιημένη ταμειακή βάση, για την περίοδο του Ιανουαρίου-Μαρτίου 2022, παρουσιάζεται έλλειμμα στο ισοζύγιο του κρατικού προϋπολογισμού ύψους EUR 3.921 εκατ. έναντι στόχου για έλλειμμα EUR 3.593 εκατ. που έχει περιληφθεί για το αντίστοιχο διάστημα του 2022 στην εισηγητική έκθεση του Προϋπολογισμού 2022 και ελλείμματος EUR 5.714 εκατ. το αντίστοιχο διάστημα του 2021. Το πρωτογενές αποτέλεσμα διαμορφώθηκε σε έλλειμμα ύψους EUR 1.687 εκατ., έναντι στόχου για πρωτογενές έλλειμμα EUR 1.331 εκατ. και πρωτογενούς ελλείμματος EUR 3.413 εκατ. για την ίδια περίοδο το 2021. Το ύψος των καθαρών εσόδων του κρατικού προϋπολογισμού ανήλθε σε EUR 11.925 εκατ., παρουσιάζοντας μείωση κατά EUR 1.387 εκατ. έναντι του στόχου, λόγω της μη είσπραξης της πρώτης δόσης για το 2022 από το Ταμείο Ανάκαμψης και Ανθεκτικότητας (ΤΑΑ) ύψους EUR 1.718 εκατ., η οποία αναμενόταν τον Φεβρουάριο, αλλά εισπράχθηκε στις 9 Απριλίου 2022 και θα εμφανιστεί στο Δελτίο Εκτέλεσης Κρατικού Προϋπολογισμού μηνός Απριλίου 2022. Εξαιρουμένου του ποσού από το ΤΑΑ τα καθαρά έσοδα παρουσίασαν αύξηση κατά EUR 331 εκατ. ή 2.5% έναντι του στόχου. Οι δαπάνες του Κρατικού Προϋπολογισμού μειώθηκαν κατά 8.0% σε ετήσια βάση και διαμορφώθηκαν στα EUR 15.846 εκατ., μειωμένες κατά EUR 1.059 εκατ. έναντι του στόχου.

Η ΕΛΣΤΑΤ ανακοίνωσε ότι ο Δείκτης Κύκλου Εργασιών στη Βιομηχανία (τόσο στην εγχώρια όσο και στη μη εγχώρια αγορά) αυξήθηκε κατά 33,8% σε ετήσια βάση τον Φεβρουάριο 2022 σε σύγκριση με πτώση 3,1% σε ετήσια βάση τον Φεβρουάριο 2021. Ο μέσος Δείκτης Κύκλου Εργασιών στη Βιομηχανία την περίοδο Μαρτίου 2021-Φεβρουαρίου 2022 αυξήθηκε κατά 32,8% σε ετήσια βάση σε σύγκριση με πτώση 13,3% σε ετήσια βάση την αντίστοιχη περίοδο Μαρτίου 2020-Φεβρουάριος 2021.

 

Τίτλοι νέων της αγοράς

Σύμφωνα με το Μηνιαίο Στατιστικό Δελτίο του ΧΑ, το Μάρτιο 2022 οι ξένοι επενδυτές κατέγραψαν συνολικές εκροές EUR 75εκ, ενώ οι ξένοι θεσμικοί επενδυτές είχαν εκροές EUR 78,8εκ. Οι Έλληνες θεσμικοί επενδυτές κατέγραψαν εκροές EUR 42εκ τον Μάρτιο. Στο πρώτο τρίμηνο του έτους, οι εκροές των ξένων θεσμικών επενδυτών ανέρχονται στα EUR 237εκ.

 

Τίτλοι εταιρικών νέων

Η Fitch Ratings στην τελευταία έκθεσή της επιβεβαίωσε την αξιολόγηση της Μυτιληναίος στο «BB» με σταθερή προοπτική που αντανακλά μια ισχυρή αναμενόμενη αύξηση EBITDA και κεφάλαια από δραστηριότητες το 2022-2023, συνοδευόμενη από σταθερή ικανότητα απομόχλευσης, με καλή θέση ρευστότητας. Η βαθμολογία υποστηρίζεται από το διαφοροποιημένο επιχειρηματικό προφίλ, το συνεργιστικό επιχειρηματικό μοντέλο και τις καθετοποιημένες και χαμηλού μοναδιαίου κόστους εργασίες μεταλλουργίας. Η αξιολόγηση αντικατοπτρίζει επίσης μια ισχυρή και αυξανόμενη θέση στην εγχώρια αγορά ηλεκτρικής ενέργειας, η οποία παρέχει στον όμιλο βιώσιμες ταμειακές ροές.

Κατά τη διάρκεια της τηλεδιάσκεψης για τα αποτελέσματα του 2021, η διοίκηση της ΑΔΜΗΕ Συμμετοχών υποστήριξε ότι η μείωση των καθαρών κερδών οφείλεται κυρίως στην καθυστερημένη αναθεώρηση των Συστήματος Χρεώσεων Μονάδας Χρήσης και στα έκτακτα έξοδα που σχετίζονται με τον COVID 19 και στις υψηλότερες αποσβέσεις. Επιπλέον, ο ΑΔΜΗΕ αναμένει ότι τα επιτρεπόμενα έσοδα και η ρυθμιστική αξία των παγίων (RAB) για την κανονιστική περίοδο 2022-25 θα ανακοινωθούν έως τον επόμενο μήνα από τη ΡΑΕ, ελπίζοντας σε Μέσο Σταθμισμένο Κόστος Κεφαλαίου (WACC) παρόμοιο με το 7% του ΔΕΔΔΗΕ. Η εταιρεία προέβλεψε επίσης για σωρευτικές κεφαλαιουχικές δαπάνες περίπου EUR 2,3 δισ. και RAB ύψους EUR 3,5 δισ. έως το 2025. Τέλος, η διοίκηση είπε ότι θα διατηρήσει το ποσοστό πληρωμής μερισμάτων στο υπάρχον επίπεδο προσθέτοντας ότι σκοπεύει να ξεκινήσει εκ νέου ένα πρόγραμμα επαναγοράς ιδίων μετοχών.

Η Μότορ Οϊλ μέσω της θυγατρικής της στον τομέα ΑΠΕ, την «MORE», υπέβαλε αίτημα στη ρυθμιστική αρχή ενέργειας ζητώντας άδεια ΦΟΣΕ (δηλαδή άδεια εκπροσώπησης και συμμετοχής μικρών ανεξάρτητων παραγωγών ΑΠΕ στη χονδρική αγορά) συνολικής ισχύος 100 MW.

Τα ΕΛΠΕ διαπραγματεύονται αύριο χωρίς το μέρισμα EUR 0,30/μετοχή, (από EUR 0,40/μετοχή συνολική διανομή τακτικού μερίσματος για το 2021, καθώς το υπόλοιπο EUR 0,10/μετοχή θα διανεμηθεί μετά την Ετ.Γ.Σ.), με την πληρωμή να έχει προγραμματιστεί για τις 2 Μαΐου. Επιπλέον, τα ΕΛΠΕ δήλωσαν επίσης ότι τα μισά από τα έσοδα EUR 256 εκατ. από την πώληση της ΔΕΠΑ Υποδομών θα επιστραφούν στους μετόχους μέσω έκτακτου μερίσματος (EUR 0,40/μετοχή σύμφωνα με τις εκτιμήσεις μας), που ανεβάζει τη συνολική χρηματική διανομή για το έτος σε EUR 0,80/μετοχή, που συνεπάγεται μερισματική απόδοση 11%.

Σύμφωνα με δημοσιεύματα (mononews), ο Διευθύνων Σύμβουλος της Πειραιώς Financial Holdings δήλωσε πως η τράπεζα σχεδιάζει νέα προγράμματα εθελουσίας εξόδου, με στόχο να αποχωρήσουν 3.000 εργαζόμενοι έως το 2025, ώστε ο αριθμός τους να περιοριστεί στα 6.000 άτομα από 9.270 το 2021. Θετικό το νέο και σύμφωνα με τον στόχο της διοίκησης να μειώσει τα λειτουργικά κόστη.

H Coca Cola HBC θα ανακοινώσει στοιχεία πωλήσεων για το α’ τρίμηνο 2022 στις 12 Μαΐου, πριν το άνοιγμα της αγοράς. Η εταιρία θα πραγματοποιήσει τηλεδιάσκεψη με τους αναλυτές στις 11:00 ώρα Ελλάδος.

H LAMDA Development ανακοίνωσε ότι επέλεξε την κοινοπραξία των εταιρειών Bouygues Batiment International και Intrakat ως σύμβουλο για την παροχή συμβουλευτικών υπηρεσιών αναφορικά με το σχεδιασμό, τον προγραμματισμό, την εφοδιαστική αλυσίδα και τη διαχείριση κατασκευής του έργου κατασκευής του Πύργου Κατοικιών στη Μαρίνα (Marina Residential Tower),

Η διεθνής τουριστική εταιρεία TUI, σύμφωνα με πληροφορίες, στοχεύει να διοχετεύσει περίπου 100 χιλιάδες Γάλλους τουρίστες στην Ελλάδα. Στο πλαίσιο αυτό, η TUI France αναβαθμίζει τη συνεργασία της με την Aegean Airlines, με την τελευταία να επεκτείνει κατά 10% σε σύγκριση με το 2019 τη χωρητικότητά της από τη Γαλλία σε 1 εκατ. επιβάτες.

Η Plaisio Computers ανακοίνωσε έσοδα EUR 437εκ (+23% σε ετήσια βάση), EBITDA EUR 20εκ (+50% σε ετήσια βάση) και καθαρά κέρδη EUR 8,5εκ (+171% σε ετήσια βάση) για τη χρήση του 2021. Η εταιρεία πρότεινε την διανομή μερίσματος EUR 0,10/μετοχή (πριν παρακράτηση φόρου 5%, απόδοση: 2,6%, ημερομηνία αποκοπής μερίσματος: 21 Ιουνίου).

Η Entersoft ανακοίνωσε έσοδα EUR 7,7εκ (+22% σε ετήσια βάση), EBITDA EUR 2,95εκ (+15% σε ετήσια βάση) και κέρδη προ φόρων EUR 2,36εκ (+16% σε ετήσια βάση) για το πρώτο τρίμηνο του 2022. Η εταιρεία στοχεύει οργανική αύξηση εσόδων (συμπεριλαμβανομένου της LogOn) άνω του 20% και περιθώριο EBITDA άνω του 30% για το 2022.

Η BriQ Properties ανακοίνωσε ότι η Ετήσια Γενική Συνέλευση ενέκρινε το προτεινόμενο τακτικό μέρισμα EUR 0,075/μετοχή (καθαρό) για τη χρήση του 2021. Η μερισματική απόδοση είναι 3,6% και η καταληκτική ημερομηνία είναι η 26η Απριλίου 2022.

Η Inform Lykos ανακοίνωσε την υπογραφή 3ετούς σύμβασης σχετικά με την προμήθεια ψηφοδελτίων για τις εκλογές στην Κένυα. Το συμβόλαιο έχει προϋπολογισμό EUR 28εκ.

 

Ημερολόγιο Προσεχών Γεγονότων

Μακροοικονομικά

20/04/22 | Ισοζύγιο Τρεχουσών Συναλλαγών ΦΕΒ

28/04/22 | Οικοδομική Δραστηριότητα ΙΑΝ

29/04/22 | Δείκτης Κύκλου Εργασιών στο Λιανικό Εμπόριο ΦΕΒ & Δείκτης Τιμών Παραγωγού στη Βιομηχανία ΜΑΡ

Ανακοίνωση αποτελεσμάτων

20/04/22 | Space Hellas, ΚΡΙ-ΚΡΙ (έτος 2021)

29/04/22 | Σαράντης, ΕΥΔΑΠ, ΓΕΚ Τέρνα (έτος 2021)

04/05/22 | Μυτιληναίος (1ο τρίμηνο 22)

12/05/22 | ΕΛΠΕ, Πειραιώς Financial Holdings, ΟΤΕ, Titan, Coca-Cola HBC (1ο τρίμηνο 22)

17/05/22 | Φουρλής Συμμετοχών (1ο τρίμηνο 22)

19/05/22 | Premia Properties (1ο τρίμηνο 22)

25/05/22 | Lamda Development (1ο τρίμηνο 22)

26/05/22 | ΔΕΗ (1ο τρίμηνο 22)

30/05/22 | Ελληνικά Χρηματιστήρια (1ο τρίμηνο 22)

31/05/22 | ΟΠΑΠ (1ο τρίμηνο 22)

Έκτακτες/Τακτικές Γενικές Συνελεύσεις

21/04/22 | ΟΛΘ (ΤΓΣ)

28/04/22 | Byte Computer (ΤΓΣ)

29/04/22 | Entersoft (ΤΓΣ)

04/05/22 | Premia Properties (ΕΓΣ)

05/05/22 | ΔΕΗ (ΕΓΣ), Jumbo (ΤΓΣ)

09/05/22 | Titan Cement International (ΕΓΣ)

12/05/22 | Titan Cement International, Profile (ΤΓΣ)

Αποκοπή μερίσματος

21/04/22 | ΕΛΠΕ (EUR 0,30 από κέρδη προηγούμενων χρήσεων), Παπουτσάνης (μέρισμα 2021 EUR 0,05)

Αποκοπή δικαιώματος επιστροφής κεφαλαίου

27/04/22 | Titan Cement International (EUR 0,50)

 

Αποποίηση Ευθύνης

Οι απόψεις, τιμές, ποσά ή επιτόκια και κάθε προφορική ή γραπτή ανάλυση είναι ενδεικτικές και αντανακλούν καλόπιστα γενόμενες παραδοχές, καθώς και την διαθέσιμη σε μας πληροφόρηση για τα σχετικά δεδομένα της αγοράς. Έχουν απλώς ενημερωτικό χαρακτήρα και δεν συνιστούν σε καμία περίπτωση προτροπή για πραγματοποίηση και προτροπή οποιασδήποτε συναλλαγής. Τα δεδομένα που παρατίθενται έχουν ληφθεί από πηγές που θεωρούνται αξιόπιστες και έχει καταβληθεί κάθε δυνατή επιμέλεια για την ορθή επεξεργασία τους. Ωστόσο, τα δεδομένα δεν έχουν επαληθευτεί από την Εταιρία και δεν παρέχεται καμία εγγύηση, ρητή ή σιωπηρή, για την ακρίβεια, πληρότητα ή εγκυρότητά τους. Οι απόψεις που διατυπώνονται ισχύουν κατά τη χρονική στιγμή εκδόσεως του εντύπου και υπόκεινται σε αναθεώρηση χωρίς οποιαδήποτε προειδοποίηση.

Πρωινή ενημέρωση 20-04-2022.pdf